Zarządzanie kapitałem obrotowym zapewnia firmie przepływ środków pieniężnych w celu kontynuowania codziennych operacji biznesowych. Analiza kapitału obrotowego dostarcza informacji na temat sytuacji finansowej spółki. Na przykład firmy o większej wartości kapitału obrotowego doświadczają mniejszego obciążenia finansowego w trudnych okresach lub czasach dużych zamówień klientów. Wszystkie firmy mają stałe wymogi dotyczące kapitału obrotowego, podczas gdy niektóre firmy również doświadczają tymczasowych wymogów finansowych.
Obliczanie kapitału obrotowego
Firmy obliczają kapitał obrotowy poprzez odjęcie zobowiązań od aktywów. Pozostała kwota to kapitał, jaki firma ma do sfinansowania operacji. Aktywa obejmują zapasy i należności. Dalsza analiza cyklu operacyjnego biznesu określa zapotrzebowanie na kapitał obrotowy spółki. Na przykład firma musi analizować należności według terminów wymaganych do otrzymania płatności od klientów. Analiza zapasów określa czas potrzebny na przetworzenie produktu na należności lub gotówkę dla firmy. Analiza zobowiązań firmy bada liczbę dni, w ciągu których firma wymaga zapłaty zaległych faktur.
Stałe potrzeby
Spółki o stałym zapotrzebowaniu na kapitał obrotowy wymagają dodatkowego finansowania w celu sfinansowania luki między czasem potrzebnym na przekształcenie aktywów w środki pieniężne i płatności z tytułu odpowiedzialności. Według Przedsiębiorcy, większość firm wymaga finansowania w celu sfinansowania cyklu operacyjnego. Stałe potrzeby związane z obrotem kapitałem obrotowym istnieją, gdy czas wymagany do przekształcenia aktywów w gotówkę przekracza czas przeznaczony na spłatę zobowiązań. Firma wymaga dodatkowego kapitału obrotowego, aby wypełnić lukę.
Tymczasowe potrzeby
Firmy mogą wymagać dodatkowego kapitału obrotowego tylko w niektórych punktach w ciągu roku. Na przykład w okresie świątecznym firma handlu detalicznego może wymagać dodatkowych środków, aby zapłacić za dodatkowe zasoby i dodatkowy personel. Nie wszystkie tymczasowe potrzeby związane z kapitałem obrotowym są wynikiem sezonowych wydatków. Na przykład firma, która doświadcza okresu wysokich zamówień klientów, może wymagać tymczasowego kapitału obrotowego.
Tymczasowe źródła
Firmy mogą finansować zapotrzebowanie na kapitał obrotowy za pomocą wielu źródeł. Na przykład firma może współpracować z dostawcami w celu przedłużenia warunków płatności za wyjątkowo duże zamówienie.Sprzedawca może wymagać dowodu złożenia zamówienia jako zabezpieczenia do przedłużenia kredytu, a niektórzy sprzedawcy złożą zastaw na zlecenie w celu zapewnienia płatności. Linia kredytowa lub pożyczka krótkoterminowa może również finansować tymczasowe potrzeby związane z kapitałem obrotowym w okresach niezwykle wysokich zamówień klientów.
