Ogólnie przyjęte zasady rachunkowości (GAAP) i ustawowe zasady rachunkowości (SAP) to odrębne systemy rachunkowości stosowane przez firmy ubezpieczeniowe do raportowania usług. W ramach obu metod rachunkowości firmy ubezpieczeniowe muszą zgłaszać składki lub dochody wymieniane na ryzyko ubezpieczającego. Istnieje kilka różnic między składkami zgłaszanymi zgodnie z GAAP i SAP.
Władze
Zasady rozliczania SAP opracowuje Krajowe Stowarzyszenie Komisarzy Ubezpieczeniowych (NAIC). Ta organizacja reguluje praktyki zakładów ubezpieczeń i ocenia firmy pod kątem ciągłej wypłacalności. Komisja Papierów Wartościowych (Securities Exchange Commission, SEC) wymaga, aby firmy ubezpieczeniowe działające w publicznym obrocie korzystały z ogólnie przyjętych zasad rachunkowości, informując inwestorów o dochodach i zobowiązaniach w raportach finansowych. W związku z tym wszystkie firmy ubezpieczeniowe muszą zgłaszać składki SAP do NAIC, a firmy ubezpieczeniowe notowane na giełdzie muszą zgłaszać składki GAAP do SED.
Cel, powód
Zgłaszanie taryf GAAP i SAP służy różnym celom określania siły finansowej firmy ubezpieczeniowej. NAIC korzysta z ustawowych składek, aby określić zdolność towarzystwa ubezpieczeniowego do zapłaty za roszczenia, które może ponieść. Porównuje składki, które firma zarobiła, do kwoty, którą mogłaby zapłacić, gdyby wszyscy jej ubezpieczający złożyli jednocześnie roszczenia z limitami polis. SEC wykorzystuje składki GAAP, a także inne aktywa towarzystwa ubezpieczeniowego, takie jak inwestycje i nieruchomości, aby porównać dochód z łącznymi wydatkami. Ta strategia pomaga inwestorom ocenić potencjał firmy do kontynuowania działalności w przyszłości.
Koszty akwizycji
Firmy ubezpieczeniowe ponoszą koszty nabycia, takie jak wydatki marketingowe, prowizje agentów i koszty gwarancji, gdy przyciągają i zabezpieczają nowych ubezpieczających. Zgodnie z GAAP składki są kompensowane przez wydatki w miarę ich zarabiania. Na przykład, jeśli ubezpieczający płaci składki na ubezpieczenie auto miesięcznie, firma ubezpieczeniowa może zastosować jedną dwunastą kosztów nabycia do każdej płatności ratalnej. Odwrotnie, zgodnie z zasadami SAP, firmy ubezpieczeniowe muszą raportować koszty nabycia w momencie ich poniesienia. Jeśli firma wystawi polisę, za którą nie otrzyma wszystkich składek w okresie rozliczeniowym, zasady SAP mogą skutkować niższymi zyskami niż raportowane zgodnie z zasadami GAAP.
Wzrost
Składki zgłoszone zgodnie z zasadami SAP, po zmniejszeniu przez potencjalne zobowiązania spółki, mogą zmniejszyć zdolność firmy do ponoszenia większego ryzyka. NAIC lub państwowe przepisy ubezpieczeniowe mogą stosować niski współczynnik dochodów do odpowiedzialności, aby zapobiec wejściu firmy do nowego regionu i pozyskaniu nowych ubezpieczających. Ponieważ NAIC nie ocenia składek zgodnie z zasadami GAAP, te premie nie wpływają na wzrost z regulacyjnego punktu widzenia.
