Gdy dopiero zaczynasz i potrzebujesz pieniędzy, fundusze wyładunkowe od anioła mogą pomóc Ci przenieść swój biznes na wyższy poziom. Te bogate osoby zapewniają kapitał, porady i kontakty branżowe, aby rozpocząć działalność w zamian za udział w kapitale. Anioły inwestor postawi twój biznes pod lupą i może być chętny do zainwestowania, jeśli twój pomysł ma duży potencjał wzrostu.
Wskazówki
-
Inwestorem anioła jest osoba, firma lub grupa, która zapewnia wsparcie finansowe dla startupów.
Co to jest inwestor anioła?
Inwestorzy Angel, zwani również aniołami biznesu, wykorzystują swoje osobiste fundusze do dyspozycji, aby zainwestować we wzrost przedsiębiorstwa na wczesnym etapie. Większość aniołów to osoby o wysokiej wartości netto, zwykle z doświadczeniem biznesowym, które mają szeroką wiedzę i kontakty branżowe, aby dzielić się z założycielem. To czyni je szczególnie atrakcyjnym źródłem finansowania startupów. Nowe firmy są podatne na awarie, a połączenie finansowania i praktycznego doświadczenia menedżerskiego zwiększa prawdopodobieństwo, że nowo powstała firma przetrwa.
Co robią inwestorzy aniołowie?
Poza zapewnieniem kapitału zalążkowego główną rolą anioła jest wzmocnienie założyciela za kierownicą. Możesz się spodziewać, że zagłębi się w biznesplan, rzuca wyzwanie twoim działaniom i strategii rozwoju. Kiedy zatrudnisz personel? Jak zwiększysz swoją produkcję? Jaka jest najskuteczniejsza strategia uruchamiania produktu? Inwestor anioły zapewnia tablicę sondażową w czasie rzeczywistym, która pomoże ci przemyśleć różne strategiczne pytania, które mogą pojawić się po drodze. Wiele z nich będzie również działało jako łączniki, wprowadzając cię do dostawców kapitału wysokiego ryzyka, jeśli będziesz ich potrzebować.
Czym różni się anioł od inwestora?
Większość inwestorów aniołów bierze udział w grze za coś innego niż pieniądze, takie jak szansa, aby zwrócić społeczność lub szansę wspierania idei biznesowej, która jest bliska sercu anioła. Ostatecznie jednak inwestuje własną gotówkę w swój biznes, a jej kapitał osobisty jest na linii, jeśli twój pomysł zawodzi. Z tego powodu możesz oczekiwać, że anioł biznesu będzie bardzo aktywny w Twojej firmie, ciężko pracując, aby Twoja firma z ziemi. Przygotuj się, aby dać jej miejsce w radzie dyrektorów i wypowiedzieć się w przyszłych decyzjach firmy.
Z drugiej strony inwestorzy kapitału inwestycyjnego inwestują pieniądze innych osób. Mają potencjał, aby zainwestować dużo więcej pieniędzy w swój biznes, więc jeśli potrzebujesz inwestycji na północ od 1 miliona dolarów, warto porozmawiać z inwestorem venture capital. Minusem jest to, że inwestorzy venture capital są bardziej nastawieni na zysk i będą patrzeć tylko na bardzo wysokie potencjalne firmy. Minimalna akceptowalna stopa zwrotu dla funduszu venture capital wynosi gdzieś w regionie od 10 do 30 razy więcej niż początkowa inwestycja, co zazwyczaj ma formę wstępnej oferty publicznej lub wykupu. Inwestor kapitału podwyższonego ryzyka może skierować cię w stronę dużego wyjścia, aby mogli szybko uzyskać duże zyski.
Wybierając inwestorów typu "venture capital" i "aniołów", decydującym czynnikiem jest często dojrzałość firmy. Podczas gdy aniołowie inwestorzy wchodzą na pokład bardzo wcześnie, kiedy twoja firma jest jeszcze w początkowej fazie uruchamiania, inwestorzy venture capital zwykle wchodzą na pokład znacznie później, po tym, jak udowodnisz, że w twoim pomyśle panuje trakcja. O wiele łatwiej jest przestawić lub porzucić pomysł, gdy zbierzesz 300 000 $, a nie 3 miliony dolarów, więc inwestorowi venture capital raczej nie dotknie firmy na bardzo wczesnym etapie uruchamiania.
Ile inwestują inwestorzy anioła?
Typowa inwestycja wynosi od 25 000 do kilku milionów dolarów na firmę, a słodka plama wynosi od 150 000 do 1,5 miliona USD. Finanse mogą przybierać formę jednorazowego zastrzyku kapitału początkowego lub stałego wsparcia, aby przewieźć firmę przez trudne czasy.
Jak inwestorzy aniołów zarabiają w zamian?
Ponieważ wskaźnik awaryjności młodych startupów jest tak wysoki, inwestycje mogą łatwo zostać utracone. Inwestorzy Angel oczekują, że otrzymają rekompensatę za ryzyko, które podejmują, i zwyczajowo daje aniołowi udział kapitałowy w firmie. Dzięki temu może czerpać zyski z kolejnej sprzedaży lub pierwszej oferty publicznej. Oferty różnią się w zależności od wyceny, ale większość aniołów weźmie udział mniejszościowy w twojej firmie w regionie od 10 do 40 procent w przypadku średniej wielkości inwestycji. Dla pracowitego założyciela, rozdanie 40 procent twojego "dziecka" może wydawać się dużo. Jeśli jednak uruchomienie nie powiedzie się - a większość z nich - 40 procent nic nie jest niczym.
Czy inwestor anioła jest odpowiedni dla mojej firmy?
Inwestorzy Angel zarabiają tylko wtedy, gdy sprzedają swój kapitał. Z tego powodu będą poszukiwać strategii wyjścia - czyli sposobu na sprzedanie swoich akcji w późniejszym terminie za więcej niż koszt początkowej inwestycji. Jeśli nie wykazujesz tego rodzaju potencjału wzrostu, mało prawdopodobne jest, aby przyciągnąć inwestycję anioła. Pamiętaj, że rezygnujesz z części swojej firmy. Jeśli nie chcesz przekazać dużego udziału, możesz rozważyć inną formę finansowania lub zbadać opcje zakupu kapitału własnego anioła, jeśli zwrócisz początkową inwestycję. Jest więcej niż jeden sposób na skórze kota, więc bądź przygotowany na negocjacje.
Jak znaleźć inwestora anioła?
Większość aniołów nie macha rękami w powietrzu, krzycząc: "Jestem inwestorem aniołów, chodź, weź moje pieniądze!" bo gdyby tak było, byliby bombardowani boiskami. W każdym razie większość aniołów biznesu nie jest pełnoetatowymi profesjonalnymi inwestorami. Przeciwnie, są one tym, co przemysł nazywa "DDI" - lekarzami z dochodem rozporządzalnym - chociaż mogą to być również dentyści, księgowi, prawnicy, założyciele przedsiębiorstw i przedsiębiorcy, którzy inwestują w firmy po stronie. Chodzi o to, że mają pracę na dzień, więc znalezienie odpowiedniego inwestora anioła dla twojej firmy może wymagać trochę pracy nóg. Niektóre sposoby łączenia obejmują:
Kontakty i sieci
Większość transakcji odbywa się za pośrednictwem nieformalnych sieci. Możesz być zaskoczony siłą własnych sieci, które łączą cię z bogatymi osobami, które są skłonne zaryzykować twój pomysł. Prawnicy, księgowi i doradcy biznesowi często pełnią funkcję łączników. Historie sukcesu o wysokim profilu, takie jak Whatsapp i Uber, zmotywowały wiele zamożnych osób do rozważenia, czy anioł inwestuje w nadzieje na osiągnięcie wysokich zysków. Zacznij od uzyskania informacji, że szukasz inwestycji. Jeśli nie powiesz nikomu, że szukasz pieniędzy od aniołów, może nigdy nie uda ci się go znaleźć.
Wydarzenia
Spotkanie i angażowanie aniołów na warsztatach startupowych i aniołowych wydarzeniach inwestorskich może dać ci cenny czas na spotkanie. Każdego tygodnia zdarzają się dziesiątki takich wydarzeń. Proste wyszukiwanie zdarzeń startowych w Google powinno przynieść szereg opcji. Niektóre z nich będą branżowe, podczas gdy inne są nakładane przez organizacje, które starają się dopasować przedsiębiorców do inwestorów. Bez względu na to, czy spotkasz inwestora, który sfinansuje cię, wydarzenia te są niezbędne, aby dowiedzieć się, co myślą anioły i co musisz zrobić, aby zrobić lepszą prezentację.
Zasoby online
Niektóre anioły inwestują w swoje zasoby, aby móc dokonać większych inwestycji. Te syndykaty mają zazwyczaj strony internetowe, na których przedsiębiorcy mogą ubiegać się o finansowanie. The Angel Capital Association jest profesjonalnym sojuszem zorganizowanych grup aniołów w USA, a strony takie jak www.angelinvestmentnetwork.us i www.gust.com często oferują inwestorów, którzy chcą zainwestować pieniądze. Sprawdź te strony internetowe pod kątem lokalnych grup, które przyjmą niechciane wnioski o finansowanie.
Wykonaj swoją należytą staranność
Przed podpisaniem umowy na linii przerywanej należy zrozumieć, że inwestorzy aniołowie muszą spełnić standardy Komisji ds. Bezpieczeństwa i Giełdy dotyczące akredytowanych inwestorów. Innymi słowy, anioł musi mieć wartość netto co najmniej 1 miliona USD i roczny dochód co najmniej 200 000 $. Jest to przydatny punkt wyjścia do wykluczania osób, które nie będą kwalifikować się jako inwestorzy akredytowani.
Jak przekonasz biznesowego anioła, by napisał czek?
Przede wszystkim anioł inwestuje w stoły. Spodziewa się, że zainwestowałeś, powiedzmy, 10 000 $ lub 15 000 $ swoich własnych pieniędzy w firmę lub że przekonałeś przyjaciół i rodzinę do poparcia swojego prototypu. To pokazuje, że masz wiarę w swój pomysł na biznes. Posiadanie skóry w grze pokazuje, że jesteś gotów zaryzykować własne pieniądze i relacje rodzinne, aby uczynić biznes sukcesem.
Oczywiście, aniołowy inwestor będzie szukał dobrego pomysłu na biznes, który może stać się bardzo duży. Będziesz potrzebował wypolerowanej prezentacji i gotowości do kompromisu w sprawie kapitału, aby zamknąć umowę. Równie ważny jest zespół, który może doprowadzić pomysł do sukcesu. Anioł inwestor będzie pytał: "Czy masz pasję, umiejętności sprzedaży, wiedzy biznesowej, etyki pracy, szacunku i uczciwości, aby przenieść ten biznes do przodu? Czy założyciel może skorzystać z porady i uczyć się na podstawie mojego doświadczenia? Czy założyciel naprawdę, który przedstawia być?"
Tradycyjna analiza due diligence nie jest możliwa na wczesnym etapie działalności, ponieważ nie ma danych historycznych, które mogłyby być znaczące. Z tego powodu potrzebny jest silny biznesplan zawierający solidną wycenę. Potencjalne anioły przewracają książki za pomocą grzebienia z drobnymi zębami, aby sprawdzić, czy możesz uzasadnić liczby i że nie kierują nimi pobożne życzenia. Jaki rodzaj sprzedaży miałeś w jakim okresie? Co zrobiłeś, aby osiągnąć trakcję na swoim rynku? Oczekuj, że przyszły anioł poświęci dużo czasu na sprawdzenie modelu biznesowego, produktu, logiki rynku, kanałów sprzedaży, źródeł przychodów, czynników kosztowych, marży i innych czynników. Będzie szukać modeli referencyjnych na rynku, aby zweryfikować podjęte podejście.
Kim są najlepsi inwestorzy?
Podobnie jak w każdej branży, na scenie dominują wielkie anioły i mniejsze, zakulisowe anioły, które odkryjesz tylko dzięki osobistym sieciom. Topowi aniołowie to inwestorzy seryjni o profilu publicznym i tysiącach inwestycji na swoje nazwiska. W 2018 r. Najbardziej płodnymi aniołami są: przedsiębiorca internetowy Fabrice Grinda, twórca Gmaila Paul Buchheit, Wei Guo, partner zarządzający UpHonest Capital oraz założyciel Wei Fund i współzałożyciel Reddit Alexis Ohanian S. Forbes utrzymuje listę tegorocznych najbardziej płodne anioły z profilami LinkedIn, które są powiązane hiperłączami, aby zaoszczędzić czas na ich znajdowanie.
Przeniesienie top anioła na pokład jest jak uzyskanie rekomendacji celebrytów dla twojej firmy. Ci ludzie są potężni i dobrze połączeni. Jest rzeczą oczywistą, że mogą sobie pozwolić na bycie bardzo wybrednymi w stosunku do tych, z którymi prowadzą interesy. Jeśli zamierzasz sprowadzić na pokład tych potężnych sojuszników, Forbes zaleca znalezienie poprzedniego beneficjenta czasu i pieniędzy inwestora i poproszenie fundatora o wprowadzenie. To najlepszy sposób na postawienie stopy w drzwiach.
